很多人都说财险行业已经度过高速扩张的“跑马圈地”的时期，整体基本迈入高质量发展的新阶段，行业效益和价值稳步提升，逐步进入发展的良性轨道。

行业整体好，不是真的好，三大头部公司的利润足以“掩盖”整个行业颓势，必须是很多市场主体都过得好，才是行业真的好。尤其是那些因为规模小，一直身陷“马太效应”魔咒的中小险企——越来越多的中小险企凭借差异化定位、专业化能力成为真正的“小而美”险企，行业才算真正步入高质量发展的良性轨道。

答案是，近年来，这样的公司确实正变得越来越多，正深刻搅动财险业格局。有的险企找准细分市场，在行业增速低迷之时，依然保持快速增长；有的险企紧紧依托股东或地方政府资源优势，持续深耕，实现利润大丰收；有的险企不求规模但求效益，专注于能力进化，收获满满的“小确幸”……

 

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泰康在线：集团子公司依托集团资源，科技+健康构建差异化特色

成立10年及以上的专业互联网保险公司，从规模来看，依然在狂飙，以泰康在线为例，2025年是其成立10周年，自2022年保费破百亿，跻身中型财险公司行列之后，2024年，保险业务规模更进一步突破140亿元大关，在财险公司中的排名进一步提升，在所有非上市财险公司中，仅次于国寿财险、中华联合财险以及华安财险，排名第四。

 

业绩快速发展的背后，是该公司在构建的“保险+科技+大健康生态”布局，通过发挥保险优势、医疗优势、健康管理优势以及直赔服务优势等，打造大健康生态的闭环服务，同时在科技投入不断加码，让保险主业实现快速发展。

正如泰康在线总经理李朝晖在一次采访中所说：“泰康在线最大的优势就是背后的泰康保险集团，我们规划把这个优势发挥出来”。泰康集团旗下，人寿、养老、资管等客户无疑也具备大量车险、责任险、健康险的保险需求。

对于泰康在线来说，一方面，可以承接泰康保险的大量客户除寿险和财富管理以外的财产险需求，达成集团客户服务体系的完整闭环。另一方面，由于互联网保险自带的流量属性，也助力集团获客，赋能其他板块的经营。

值得一提的是，泰康在线在科技赋能保险方面也持续发力。官网显示，在车险理赔方面，泰康在线以科技为驱动，打造了全流程线上理赔体系。如在报案环节，泰康在线推出“泰易赔”小程序、电话报案、语音机器人等多个渠道，方便客户快速报案；在查勘环节，利用AI技术，实现了客户的自助查勘，极大提升了查勘效率。

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紫金财险：地方系险企紧紧依托地方资源，跻身中型险企，持续压降负债成本

紫金财险是一家中等规模的地方系险企，2022年保险业务规模首破100亿元大关，2024年保险业务收入128.31亿元，同比增长11%，在所有非上市险企中排名第五位，同期净利润4.83亿元，同比大涨109%，无论是规模还是利润，都成为地方系险企中的佼佼者。

其成立于2009年，至今已15年的时间，成立第四年起开始盈利一直持续至今，近五年保险业务收入年均增速也超过14%，不过其综合成本率表现不佳，2024年综合成本率仍达到100.7%，比2023年下降了超过3个百分点。

 

作为江苏省财政厅主管的保险公司，紫金财险非常注重和当地的合作，致力“打造地方险企高质量发展标杆”。其初期依托于江苏政府支持与地方股东资源优势，实现规模的快速扩张。近两年，紫金财险又提出“政府管理参与者、产业发展护航者、民生保障服务者、生态建设推动者”的功能定位，与江苏省的苏州、扬州、常州等各地级市都签署了全面战略合作协议，进一步加深合作。

除了发挥地方优势，紫金财险近年来也在持续优化业务结构，在责任保险、农业保险、意外伤害险等非车险领域进一步发力，2024年其车险占比48.5%，已从成立初期的八成降至不足五成。

此外，官网显示，紫金财险以成为“全国前列的保险综合服务和解决方案供应商”为愿景，聚焦于解决保费达成、降本增效、服务实体等“十道题”。

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英大财险：资源系险企紧紧依托股东资源，突出专业化、精细化

英大财险一直以来被业内视为“富二代”险企，其背靠国家电网，股东优势明显。2024年其保险业务收入127.34亿元，同比增长2%，保费规模居能源系财险公司之首；净利润增速虽有所下降，但在75家非上市险企中排名第三，仅次于国寿财险和中华联合财险，可以说英大财险在2024年交出了一份不错的成绩单。

作为“电力系”财险公司，英大财险最大的优势是充分依靠股东，发挥股东的业务潜力，与股东间的关联交易成为其业务发展的重要组成部分。偿付能力报告显示，2024年全年，英大财险由母公司产生的保费收入超五成。2021-2023年，关联交易保费收入占比分别为59.18%、51.72%、53.07%。除此之外，英大财险的车险业务主要来源于公车、电网职工车等方面，在行业职工车拓展方面取得了不错的成绩。

除了股东业务之外，英大财险表现优秀还得益于其一直强调“效益优先，兼顾规模”的策略，从近五年保险业务收入和净利润的指标来看，其经营较为稳健，2021年起其保险业务收入破百亿，净利润增速虽有所下滑，但其绝对数值始终排名行业前列。

深耕股东业务，离不开专业能力的提升。官网显示，近年来英大财险提出打造“电力行业保险专家、保险行业电力专家”的品牌形象，致力于走一条特色化、差异化、专业化发展道路。

 

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中原农险：专业农险公司积极拓展非农业务，综合成本率低至92.6%

专业农险公司是财险公司中“小而美”的代表。2024年中原农险凭借12%的保险业务收入增速和59%的净利润增速，位列专业农险公司增速榜之首。

中原农险成立于2015年，是河南省第一家也是唯一一家保险法人机构，由河南省内17家国有企业共同发起设立。作为专业农业保险公司，中原农险提出要做“中国最懂三农的公司”，近年来增速十分迅猛。2020-2024年，保险业务收入几乎每年都能上一个十亿的台阶。利润方面，五年内净利润分别为0.4亿元、0.36亿元、2.61亿元、2.66亿元、4.22亿元。颇为亮眼的是，2022年，其净利润大幅度跃升，同比增速高达625%。

 

此外，借助于降本增效，其综合成本率也在降低。2024年综合成本率为92.6%，较2023年的94.56%改善明显。

为持续发展，除农险本业外，中原农险还积极扩大非农领域保险保障业务，同样是利用自身的地方系险企优势，重点发展地方业务。以责任保险为发展重点，中原农险先后尝试开办了政府救助保险、食品安全责任险、燃气企业公众责任险、养老机构责任保险、环卫工人雇主责任险等业务，使得业务结构持续改善。

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利宝保险：小公司杜绝“规模至上”，精算师领衔持续压降综合成本率

在外资财险公司中，利宝保险属于规模较大的一家。2024年其保险业务收入31.03亿元，同比增长6%；净利润1.47亿元，同比大涨465%。

利宝保险成立于2007年，其前身是利宝互助保险重庆分公司，也是第一家进入中国西部的外资保险公司。成立之初的十年，利宝保险一直处于亏损状态。2012年，经历多年探索后，股东利宝互助引入具有精算背景的中方团队，公司业绩开始逐步向好，到2020年，利润由负转正，2022-2024年，保持了三年的盈利，2024年的净利润更是同比大涨4倍有余。

 

利宝保险成绩的取得首先源于该公司对于“效益第一”的坚守，据悉，该公司通常不对分支机构的业务规模进行考核，反而对效益指标非常看重，以此推进分支机构甩掉心理包袱，积极推进降本增效。

除了坚持效益的经营理念不变，该公司也持续推进业务结构优化，车险业务占比不断下降——2024年占比为60%，相较最高时期的90%下降了近三成。

利宝保险也尤其注重利用大数据、人工智能等先进技术，不断优化业务模型，提升定价能力，改善业务流程，提升运营效率，进而实现客户服务的智能化和个性化。

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苏黎世保险（中国）:不做车险专注责任险，突出国际经验专业化优势，综合成本率仅80.34%

国内财险从业者在提及财险公司经营时，常常会提到一个概念，即必须经营车险，因为不做车险就很难做大规模，没有规模就很难摊薄固定成本，但苏黎世财险以自己的经营实践证明，没有车险业务也可以活成“小而美”。

苏黎世保险是一个比较独特的存在，其不做车险，专注做产品责任险和董责险，在国际业务中，以雇主责任险为主要方向，在本地业务中，也是以责任险为主，整体占比大约占总业务的八九成以上。

从近五年保险业务收入和净利润来看，苏黎世保险增速较快，年均增速达到9.71%。同时，近五年净利润均为正，在中小财险公司普遍亏损的情形下，难能可贵。

 

苏黎世保险一个十分引人瞩目的指标是，综合成本率2024年仅为80.34%，2023年更是仅为67.69%，在行业中处于十分优秀的水平。这背后的秘诀之一可能是，苏黎世中国背靠其母公司苏黎世集团，在全球化服务能力方面极具优势，在细分领域可以做到“人无我有”。

官网显示，苏黎世保险的服务对象包括在中国开展业务的外国客户、苏黎世全球客户在中国的机构、国内的大中型企业，特别是那些“走出去”的中国跨国公司。

对于那些具有国际业务的企业来说，苏黎世的全球网络能够为它们提供跨国的保险服务，确保在不同国家和地区的业务运营风险得到有效管理和覆盖。这一点对于需要在多个国家销售产品的企业来说非常难得，因为不同的国家可能会有不同的法律法规和市场风险，苏黎世保险能够提供的全球统一标准和个性化的地方解决方案，为企业的国际化发展提供了保障。

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现代财险：独辟蹊径聚焦网约车车险，2024年车险业务大涨179%

现代财险近年来异军突起，2024年其保险业务收入10.73亿元，同比增长34%，其中车险业务更以179.01%的同比增速高居榜首。

 

自2020年引入滴滴、联想两家新股东以来，现代财险先后经历两个领导班子，经历两次战略转型，最初的转型之后，短期健康险逐渐取代企财险成为其主力险种，2021年、2022年，短期健康险连续两年成为现代财险第一大险种。

到2023年，现代财险战略再度生变，确定了“致力于成为新型出行生态风险管理专家”战略目标。最直接的体现就是车险业务开始异军突起，保费收入超过责任险与短期健康险成为第一，企财险保费收入位居第四。

此后，现代财险高度聚焦新能源网约车市场，成为财险业具有特色的保险公司，目前其网约车车险经营范围在北京、青岛、广东、湖北、四川地区。根据官网介绍，车商、经代、个代、直客四大渠道实现了差异化发展，仅半年时间，现代财险个代签单保费突破亿元。现代财险是否能寻求网约车车险盈利模式以破解亏损难题，在激烈的市场竞争中走出一条差异化发展道路，无疑值得关注。